HFM 2023年7月27日全球市场分析

近期市况：

汇市方面，美元指数在FOMC和鲍威尔讲话后进一步下跌至100.75；美国债券市场方面，10年期和2年期国债收益率曲线保持倒挂，前者录得3.89%而后者收于4.90%。

非美货币方面，欧元兑美元终结过去6日连跌并反弹至1.1085；英镑兑美元收复上周约半跌幅，收于1.2939；美元兑日元震荡下跌，报140.21；随着澳大利亚CPI数据进一步放缓，澳元兑美元保持承压并收于0.6756；纽元兑美元持稳于0.6207；美元兑加元保持区间震荡，报1.3206；美元兑瑞郎承压下挫至0.8606。

贵金属市场持续反弹。现货黄金上涨至1971美元/盎司；现货白银进一步走高并回测25美元关口。

油市方面，美原油自3个月高位回落，收于78.81美元/桶。

近期关键事件：

澳大利亚通胀放缓；美联储FOMC基调不变。

昨日亚盘交易时段，澳大利亚第二季度CPI同比去年录得6.0%（创去年第三季度以来新低），低于市场预期6.2%和前值7.0%；环比上季，该数据录得0.8%（回到2年前的水平），亦低于市场预期1.0%和前值1.4%。此外，经调整后的平均CPI同比上涨5.9%，为1年来最慢增速，但总体仍远高于央行2%至3%的目标区间。

报告显示，价格水平下滑来自于汽车燃油（-3.6%，前值1.1%）、食品（7.5%，前值8.0%）、家具（6.9%，前值9.0%）、电器（1.4%，前值4.6%）和服装（0.3%，前值3.2%）。另外，服务通胀受租金（以35年来最快的季度速度上涨）、餐厅用餐、度假旅行和保险推涨，同比加速6.3%，创2001年引入商品及服务税以来的最高水平。无论如何，总体通胀缓和提振了市场对澳洲联储在下周按下暂停键的预期（目前现金利率在4.1%）。

周四北京时间02：00，美联储FOMC如期公布利率决议。与会者一致决定上调基准利率25个基点，至22年高位5.25%至5.50%。前瞻性指引基本保持不变，委员会表示仍将高度关注通胀风险，通过观察数据确认可能合适的进一步收紧政策的程度以达到2%的目标。无论如何，市场基本认为该央行已完成了本轮加息周期，美元盘后进一步承压至100.75。本次加息后，距离下一次会议还有大约8周的时间，而鲍威尔将在8月下旬在杰克逊霍尔就经济与货币政策发表讲话。在此之前，市场将于今晚关注美国核心PCE、个人支出以及GDP数据。

主要品种走势分析：

美元指数

（美元指数日线图 来源：HFM）

日线图显示美元指数震荡下跌，当前仍收于100.60支撑。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱温和增量。指数走势和动能柱的变化呈分歧。

欧元兑美元

(欧元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示欧元兑美元企稳反弹，当前仍承压于1.1220阻力。从MACD来看，快慢线拐向下行，红色动能柱温和放量。汇价走势和动能柱的变化呈分歧。

英镑兑美元

(英镑兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示英镑兑美元反弹上行，当前仍承压于1.30阻力。从MACD来看，快慢线向下运行，红色动能柱则温和收敛。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑日元

(美元兑日元日线图 来源：HFM)

日线图显示美元兑日元震荡下跌，当前回测140支撑。从MACD来看，快慢线金叉依旧，白色动能柱则温和收敛。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

澳元兑美元

(澳元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示澳元兑美元承压下挫，当前仍交投于0.67600至0.6820阻力区域.。从MACD来看，快慢线死叉依旧，红色动能柱温和增量。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

纽元兑美元

(纽元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示纽元兑美元涨势暂缓，当前承压于0.6260阻力。从MACD来看，快慢线向下扩张，红色动能柱温和放量。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑加元

(美元兑加元日线图 来源：HFM)

日线图显示美元兑加元震荡上涨，当前企稳于1.3020支撑。从MACD来看，快慢线金叉依旧，白色动能柱温和增量。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑瑞郎

（美元兑瑞郎日线图 来源：HFM）

日线图显示美元兑瑞郎回调下挫，当前承压于0.8715阻力。从MACD来看，快慢线金叉依旧，白色动能柱温和放量。汇价走势和动能柱的变化呈分歧。

黄金

(黄金日线图 来源：HFM)

日线图显示金价反弹上行，当前回测1970阻力。从MACD来看，快慢线逐渐收窄，白色动能柱温和收敛。金价走势和动能柱的变化呈分歧。

白银

(白银日线图 来源：HFM)

日线图显示银价反弹上行，当前仍承压于25.30阻力。从MACD来看，快慢线逐渐收窄，白色动能柱温和收缩。银价走势和动能柱的变化呈分歧。

美原油

(美原油日线图 来源：HFM)

日线图显示油价小幅回调，当前承压于79.65阻力。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱则略有收敛。油价走势基本和动能柱的变化一致。

日内重点事件：

1. 欧洲央行公布利率决议；拉加德行长发表讲话。

北京时间20：15，欧洲央行将公布利率决定。市场预计该央行加息25个基点，使主要再融资利率、存款机制利率和边际贷款利率分别上涨至4.25%、3.75%和4.50%。此外，拉加德行长将在决议后半小时召开货币政策新闻发布会。鉴于近期欧洲经济数据表现不甚理想，有期权交易员正加大押注，预计欧洲央行在今年剩余的时间不会有第二次加息，甚至可能最早在9月降息以避免经济增长面临冲击。

日内经济数据：

Larince Zhang

市场分析师

风险免责声明：本网站的内容仅作为一般性的营销交流用途，仅供参考并不构成独立的投资研究。本网站的任何内容均不包含或不应被视为用于买卖任何金融工具的投资建议。本网站提供的信息均来自信誉良好的金融资源，内容中任何包含过去表现指标的信息均不能或可靠地指示未来的表现。所有用户应了解任何有关杠杆产品的投资都具有一定程度的不确定性。这种性质的投资都涉及高风险而所有用户应对此承担全部责任。我们不承担用户对于本网站提供的信息进行的任何投资所造成的任何损失。未经我们事先的书面许可，本网站的任何内容都不得私自转载或复制。