รายงาน ADP ที่ดีกว่าที่คาดไว้เล็กน้อยได้ช่วยชะลอตลาดหมีบางส่วนออกจากสัญญาฟิวเจอร์ของ Wall Street
แต่มันก็ยังคงเป็นเรื่องเดียวกันที่มีความเสี่ยงต่อภาวะเศรษฐกิจขาลง ระดับสูงสุดของน้ำมัน WTI ในรอบหลายปี ความกังวลเกี่ยวกับจีน นโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้น ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับ FOMC และการเสนอชื่อซ้ำของ Powell และความกลัวในการผิดนัดชำระหนี้ของสหรัฐฯ ตามที่คาดไว้ RBNZ ปรับขึ้นอัตราเพื่อเพิ่มโทนเสียงขาลงไปทั่ว ประเทศจีนยังคงอยู่ในวันหยุด
JPN225 ลดต่ำลง -1.05% ตลาดหุ้นยุโรปร่วงลงโดย GER30 ลดลง -2.2% และ UK100 -1.77% ฟิวเจอร์สของสหรัฐฯ แดง โดย USA100 ลดลง -1.2%, USA500 – 1.1% และ USA30 ลดลง -0.94% ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลและยุโรปถูกลงกว่า 0.02% ถึง 0.03% โดยพันธบัตรอายุ 10 ปี อยู่ที่ 1.550% และ Bund อยู่ที่ -0.168% และ Gilt ที่ 1.115% BTP ของอิตาลีสูงขึ้น 0.055% ที่ 0.912% JGB ลด 0.012% เป็น 0.072% สหภาพยุโรปให้คำมั่นว่าจะดำเนินการอย่างรวดเร็ว เพื่อป้องกันไม่ให้ราคาก๊าซธรรมชาติที่พุ่งสูงขึ้นไปยับยั้งการฟื้นตัว แต่ผลกระทบด้านลบต่อการเติบโตและการคาดการณ์เงินเฟ้อได้แผ่ขยายไปทั่วตลาด ข้อมูลของยุโรปอ่อนแอกว่าที่คาดในวันนี้ โดยคำสั่งซื้อภาคการผลิตของเยอรมนีลดลงมากกว่าที่คาดไว้ โดยตัวเลขค้าปลีกในยูโรโซนเพิ่มขึ้นน้อยกว่าที่คาดหวังเช่นกัน นอกจากนี้ อัตราเงินเฟ้อที่ร้อนแรงขึ้นของเกาหลี ยังทำให้ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อทั่วโลกรุนแรงขึ้น
อย่างไรก็ตาม ไฮไลท์ของวันนี้คือรายงาน ADP ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญของการจ้างงานนอกภาคเกษตรในวันศุกร์ ADP สหรัฐรายงานว่าการจ้างงานภาคเอกชนเพิ่มขึ้น 568k ในเดือนกันยายน ดีกว่าที่คาดไว้เล็กน้อย แต่เดือนสิงหาคมถูกปรับลดลงเหลือ 340k (เดิม 374k) หลังจากเพิ่มขึ้น 326k ในเดือนกรกฎาคม การจ้างงานในภาคบริการยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง โดยเพิ่มขึ้น 466k เมื่อเทียบกับการเพิ่มขึ้น 297k ก่อนหน้า การจ้างงานในกลุ่มกิจกรรมยามว่าง/การต้อนรับทำให้ตัวเลขของเดือนเพิ่มขึ้น 226k ดีที่สุดนับตั้งแต่ที่เด้ง 363k ในเดือนมิถุนายน งานด้านการศึกษา/สุขภาพเพิ่มขึ้น 66k โดยบริการธุรกิจระดับมืออาชีพเพิ่มขึ้น 61k การจ้างงานการค้า/การขนส่งเพิ่มขึ้น 54k งานในภาคสินค้าเพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งอย่างผิดปกติ 102k หลังจากการเพิ่มขึ้น 42k ในเดือนสิงหาคม เกือบ 3 เท่าของค่าเฉลี่ย 3 เดือนที่ 38k งานการผลิตและการก่อสร้างเพิ่มขึ้น 49k และ 46k ตามลำดับ แซงหน้าช่วงหลายเดือนก่อนเช่นกัน
ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยหลังจากรายงานการจ้างงานของ ADP ซึ่งเปิดเผยว่าการจ้างงานภาคเอกชนในเดือนกันยายนเพิ่มขึ้นเกินคาด EURUSD อยู่ใกล้กับแนวโน้มต่ำสุดที่ 1.1550 ในขณะที่ USDJPY เพิ่มขึ้นเล็กน้อยเหนือ 111.35 USDCAD พุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดที่ 1.2648 ในช่วงตลาดสหรัฐฯ เปิด เพิ่มขึ้นจาก 1.2576 หลังปิดตลาดวันอังคาร การรวมกันเข้ากับการดึงกลับของราคาน้ำมัน พร้อมกับเงื่อนไขความเสี่ยงที่กระตุ้นให้เกิดการซื้อ USD ที่ปลอดภัยนั้นอยู่เบื้องหลังการขยับสูงขึ้น นับแต่นั้น การจับคู่ก็ถอยกลับไปที่ 1.2610 เนื่องจากดอลลาร์ขยับออกจากจุดสูงสุดโดยรวม ฟิวเจอร์สตราสารทุนยังคงบ่งชี้ถึงการเปิดตลาดวอลล์สตรีทที่ต่ำลง ในขณะที่อัตราผลตอบแทนยังคงแข็งแกร่ง แต่ต่ำกว่าระดับสูงสุดก่อนหน้านี้
รายงาน ADP ส่งสัญญาณความเสี่ยงเล็กน้อยสำหรับข้อมูลการจ้างงานในวันศุกร์ แม้ว่าข้อมูล ADP ยังคงเป็นตัวทำนายที่ไม่น่าเชื่อถือตั้งแต่ปี 2020 ของการเปลี่ยนแปลงบัญชีจ่ายเงินเดือนรายเดือน โดยรวมแล้ว การหยุดชะงักของห่วงโซ่อุปทานและการพุ่งขึ้นของราคาทำให้เกิดการลดราคาในการคาดการณ์ตัวเลข NFP ในช่วง 2 สัปดาห์ที่ผ่านมา โดยปล่อยให้ประมาณการ NonFarm Payroll ในเดือนกันยายนอยู่ที่ 400k และประมาณการการเติบโตของ GDP ในไตรมาสที่ 3 ที่ 3.6%
บัญชีจ่ายเงินเดือนที่เพิ่มขึ้นอยู่เหนือระดับ 235k ในเดือนสิงหาคมที่ผ่านมา แต่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ย 503k ในปี 2021 นี้ สัปดาห์การทำงานในเดือนกันยายนน่าจะอยู่ที่ 34.7 ซึ่งยังคงทำให้ชั่วโมงทำงานเพิ่มขึ้นที่มั่นคง 0.6% ในเดือนกันยายน รายได้ที่เพิ่มขึ้นรายชั่วโมงอยู่ที่ 0.3% และอัตราการว่างงานลดลงเหลือ 5.1% จาก 5.2% แรงงานที่ได้รับค่าจ้างต่ำกว่าส่วนใหญ่ยังคงอยู่นอกกำลังแรงงาน ทำให้มีแรงงานจำนวนน้อยที่มีสัปดาห์ทำงานยาวนานขึ้น และระดับค่าจ้างที่สูงขึ้น
การเติบโตที่แข็งแกร่งได้คาดการณ์ไว้ที่ 4.4% ต่อปี เพิ่มขึ้นในเดือนกันยายน แม้จะมีกระแสลมแรงจากการเปรียบเทียบที่สูงขึ้น การเติบโตของรายได้รายชั่วโมงค่อยๆ ไต่ระดับจากแถว 2% ระหว่างปี 2010 และ 2014 เป็นบริเวณ 3%+ จนถึงช่วงเริ่มต้นของการระบาดใหญ่ แนวโน้มพื้นฐานของการเติบโตของค่าจ้างรายปีนั้นน่าจะสูงกว่าจุดสูงสุดของรอบก่อนหน้า เมื่อเราเลื่อนการบิดเบือนในอดีตจากผลกระทบพื้นฐาน
การใช้สิทธิ์สวัสดิการที่ลดลง ยอดขายรถยนต์ลดลงอีกเนื่องจากการขาดแคลนด้านอุปทาน และความเชื่อมั่นของผู้ผลิตและผู้บริโภคลดลงจากจุดสูงสุดของไตรมาสที่ 2
คลิกเพื่อดู ปฏิทินเศรษฐกิจ หรือ สัมมนาออนไลน์ฟรี
Andria Pichidi
Market Analyst
คำเตือน: เนื้อหานี้ถูกจัดทำขึ้นเพื่อการสื่อสารการตลาดทั่วไป เพื่อเป็นการให้ข้อมูลข่าวสารเท่านั้น และไม่ถือเป็นการวิจัยเพื่อการลงทุนอิสระ ไม่มีส่วนหนึ่งส่วนใดของการสื่อสารนี้ที่ประกอบด้วย หรือควรถูกพิจารณาว่าประกอบด้วย คำแนะนำการลงทุน หรือการชักชวนลงทุน หรือการชักชวนเพื่อวัตถุประสงค์ของการซื้อหรือขายตราสารทางการเงินใดๆ ข้อมูลทั้งหมดถูกรวบรวมจากแหล่งที่เชื่อถือได้ และทุกข้อมูลประกอบด้วยตัวบ่งชี้ผลงานในอดีต ไม่ได้เป็นการรับประกันหรือเป็นตัวบ่งชี้ที่น่าเชื่อถือสำหรับผลงานในอนาคต ผู้ใช้พึงทราบว่าการลงทุนใดๆ ในผลิตภัณฑ์ที่ใช้ Leveraged มีความไม่แน่นอนในระดับหนึ่ง และการลงทุนในลักษณะนี้มีความเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงที่สูง ซึ่งผู้ใช้ต้องรับผิดชอบแต่เพียงผู้เดียว ทางเราไม่รับผิดชอบต่อความสูญเสียใดๆ ที่เกิดจากการลงทุนโดยใช้ข้อมูลที่เกิดจากการสื่อสารนี้ การสื่อสารนี้จะต้องไม่ถูกผลิตซ้ำหรือแจกจ่ายต่อ โดยไม่ได้รับอนุญาตเป็นลายลักษณ์อักษรจากทางเรา
